Банковские проценты

Сущность банковского процента. Под процентом в банков­ском деле понимают часть прибыли, которую заемщик выплачивает кредитору за взятый в ссуду денежный капитал.

Процент выполняет следующие функции:

• перераспределительная — перераспределяет часть доходов между субъектами хозяйствования и населением в пользу тех или других;

• регулирующая — оказывает регулирующее воздействие на производство путем распределения ссудного фонда между отрасля­ми, предприятиями и населением, а также используется в системе инструментов денежно-кредитной политики;

• сохранение ссудного фонда — сохраняется не только первона­чальный размер кредитных ресурсов, но и обеспечивается его уве­личение за счет разности между процентами за размещенные и привлеченные ресурсы.

На величину процентной ставки влияют внешние и внутренние факторы. Внешние факторы: состояние кредитного рынка, темпы инфляции, характер регулирования рынка кредитов со стороны центрального банка, налогообложение. Внутренние факторы: оцен­ка банком степени риска по вложениям средств, характер ссудоза­емщика (размер, сроки пользования ссуды и т. и.).

Центральный банк оказывает воздействие на уровень процент­ных ставок коммерческих банков, используя меры директивного и косвенного регулирования. К первым можно отнести ограничение верхнего уровня ставок, разницы между процентами по депозитам и кредитам (маржи). К инструментам косвенного воздействия отно­сят уровень резервных требований центрального банка, условия предоставляемых коммерческим банкам кредитов, нормативы лик­видности.

Различают реальные и номинальные ставки процента. Реаль­ными процентными ставками считаются номинальные ставки, скор­ректированные на темпы инфляции. Реальный процент отличается от номинального, поскольку покупательная способность денег пре­терпевает изменения.

Величина процентной ставки определяется отношением:

где 7 — процентная ставка (записывается в десятичных дробях);

Р — первоначальная сумма — величина выданного кредита или полученного депозита, руб.;

п — срок, на который выдан кредит или положены средства на депозит, лет.

Если кредит выдан (депозит размещен) на т месяцев, то

Если кредит выдан (депозит размещен) на dдней, то

Величина, равная сумме кредита (депозита) и начисленных процен­тов, называется наращенной суммой(.S), Различают два метода начисле­ния процентов на первоначальную сумму: простой и сложный.

Если проценты начисляют на первоначальную сумму вклада или кредита, то проценты называют простыми.

Наращенная сумма при начислении простых процентов составит:

Тогда

Если проценты за следующий период начисляют на сумму пер­воначальную, к которой присоединены проценты за предыдущий период, то проценты называют сложными. Такое начисление на уже наращенную сумму называют капитализацией.

Наращенная сумма при использовании сложных процентов рас­считывается по формуле:

Если сложный процент начисляется несколько раз в год, то

274

где т — число раз начисления процентов в году (если начисление ежеквартальное, то т = 4, если ежемесячное, то т = 12, ежегодное — т = 1).

Из формулы следует:

Процентная ставка во времени может изменяться. Поэтому при переменной во времени процентной ставке используют следующие формулы при определении наращенной суммы:

а) для простых процентов:

б) для сложных процентов:

Рынок банковских услуг предполагает наличие разнообразных предложений для клиентов.

Если при выдаче кредита банк удерживает комиссионные из первоначальной суммы, то:

а) при начислении простых процентов:

где q — годовой процент комиссионных;

б) при начислении сложных процентов:

Банк при выдаче кредита может потребовать обеспечение (залог) в виде процентной ставки от номинальной суммы кредита. Залог в виде процентов за выданный кредит, как правило, выплачиваются в момент выдачи кредита. Такая операция увеличивает реальную процентную ставку за пользование кредитом. В этом случае реаль­ная процентная ставка за пользование кредитом рассчитывается по следующей формуле:

где 7_Р — реальная процентная ставка за пользование кредитом.

Если банк требует залог в (г), то реальная процентная ставка за пользование кредитом:

где г — сумма залога.

Различают депозитный, ссудный и учетный проценты.

Депозитный процент — плата банком за хранение денежных средств, ценных бумаг на счетах, депозитариях, т. е. по депозитным операциям. Это процент, выплачиваемый банком по привлеченным вкладам (депозитам) клиентам. В качестве кредиторов при депо­зитной операции выступают клиенты банка, а в качестве заемщика выступает сам банк.

Размер процента по депозитным операциям складывается под воздействием многих факторов: срока привлечения, размера и уровня инфляции, уровня ставки рефинансирования центрального банка, конъюнктуры кредитного рынка, характера и надежности клиента, уровня ставок налогов на доходы банка.

Ссудный процент — плата, получаемая банком от заемщика за пользование заемными средствами (ссудой). Проценты за кредит устанавливаются с таким расчетом, чтобы минимальная сумма по­лученных от заемщика процентов покрывала расходы банка по привлечению ресурсов, необходимых для предоставления запраши­ваемого кредита с добавлением маржи. Маржа здесь представляет разницу между ставкой ссудного и депозитного процентов.

На уровень ссудных процентных ставок коммерческого банка влияют: средний депозитный процент на рынке ресурсов, темпы инфляции, ставка рефинансирования центрального банка, размер кредита, срок ссуды, характер клиента, степень рискованности про­екта, конъюнктура денежного рынка, налоги на доходы банков, ха­рактер предоставляемого обеспечения кредита.

Процентные ставки за кредит могут быть фиксированными, пла­вающими, базовыми (базисными). Ссуды могут выдаваться с фик­сированной ставкой. Они обычно устанавливаются по кредитам с небольшим сроком пользования. Плавающие ставки по процентам изменяются в зависимости от перемен в денежной и финансовой сфере, от темпов инфляции.

Базовая ставка за кредит представляет собой результат средних или нейтральных воздействий внутренних и внешних факторов на уровень ставок. Базовая процентная ставка служит своего рода точ­кой отсчета. Но это не минимальная ставка, так как банки могут предоставлять ссуды отдельным клиентам и под более низкий про­цент. Небольшие банки могут изменять ссудный процент в зависи­мости от базовой ставки крупных банков.

Учетный процент — ставка по рефинансированию, уровень платы за кредитные ресурсы, предоставляемые центральным бан­ком другим банкам. Учетный (дисконтный) процент — это регули­руемая величина, которая изменяется с учетом инфляции, спроса на кредит и предложения ресурсов. На его размер влияют также фак­торы, вытекающие из особого статуса кредитора — центрального банка, использующего учетную политику как инструмент денежно- кредитной политики.

Учетная ставка центрального банка должна быть выше уровня (темпов) инфляции, т. е. ее реальная величина должна быть поло­жительной. Если уровень инфляции перекрывает учетную ставку центрального банка, а затем и ссудные проценты коммерческих банков, то это ведет к нарушению закона сохранения ссужаемой стоимости.

17.6.