Личное финансовое планирование

Финансовое планирование является важнейшим показателем благополучия домашних хозяйств. Целью финансового планиро­вания является: первое — это обеспечить свое личное финансовое благополучие, второе — быть независимым от государства.

Существует три причины или мотива, почему люди накапли­вают богатство.

1) транзакционный мотив: деньги нужны для оплаты ежеднев­ных покупок. Уровень транзакционного спроса на деньги зависит от дохода домашних хозяйств.

2) мотив предосторожности: выбор людей держать деньги в руках как предосторожность для «черного дня», когда они вдруг могут понадобиться.

3) спекулятивный мотив: некоторые люди предпочитают хранить деньги «наготове», инвестируя их в ценные бумаги имея

возможность при этом получить доход (или они могут продать эти ценные бумаги когда у них будет страх потерять деньги или ценные бумаги начнут падать в цене).

В связи с этим, каждому домохозяйству необходимо формиро­вать в составе совокупного дохода следующие группы:

1. Текущие расходы, цель которых обеспечить текущее потре­бление человека

2. Резервные расходы на случай непредвиденных ситуаций, возникающих с ними расходов, а также для компенсации выпада­ющих доходов;

3. Долгосрочные или инвестиционные расходы, которые будут обеспечивать после выхода на пенсию в дополнение с государствен­ным пенсионным обеспечением.

Употребляя термин «инвестиции», имеется ввиду, что человек вкладывает финансовые ресурсы с целью получить определенный Для принятия правильного инвестиционного решения необходимо понимать, что инвестиция обладает свойствам: доходность; риск; ликвидность. В реальной практике ни одна инвестиция не будет обладать всеми тремя свойствами. Поэтому для каждого вида лич­ного капитала нужно подбирать те инструменты, которые обладают соответствующими свойствами, которые характерны для данного вида личного капитала.

Для текущих расходов первое требование — это абсолютная ликвидность, и второе — это надежность, потому что это инвести­ции на короткий срок, и недопустимо, чтобы вложенные денежные средства теряли в своей стоимости, потому что эти деньги человек должен иметь возможность очень быстро изъять без финансовых потерь.

Когда мы говорим про резервные расходы, то главное — ми­нимальный риск, чтобы финансовые ресурсы, не обесценивались.

Для долгосрочных расходов абсолютно важное свойство — до­ходность. Стоимость финансового инструмента может расти, может снижаться. Самое главное, чтобы в долгосрочной перспективе был растущий тренд. Поэтому главный упор здесь делается на доход­ность. Неудавшаяся спекуляция в итоге может оказаться хорошей долгосрочной инвестицией.

13.5.