20.5. Показатели ликвидности

Данные коэффициенты должны дать ответ на три основных вопроса':

1) степень участия коммерческого банка собственными средствами в своих операциях ("коэффициент капитализации");

2) уровень ликвидности банка или его способность безубыточно противостоять оттоку привлеченных средств ("коэффициент ликвидности);

Цит. по: Ачкасов А. И. Балансы коммерческих банков и методы их анализа. Вопросы ликвидности и их отражения в балансах. М., 1993. С. 29, 73—85.

314

3) степень вложения ресурсов банка в операции с повышенной степенью риска ("коэффициент риска").

Банки используют самые различные методы исчисления указанных коэффициентов. Однако в любом случае эти коэффициенты призваны дать исчерпывающий ответ на поставленные вопросы, что крайне важно для получения выводов об эволюции деятельности анализируемого банка. В международной банковской практике чаще всего в этих целях используются коэффициенты ликвидности. Показатели ликвидности в разных странах имеют различные названия, неодинаковые методики их исчисления. Это связано со сложившейся практикой и традициями, зависят от специализации и величины банков, проводимой политики в области кредита и ряда других обстоятельств.

Коэффициент покрытия краткосрочных обязательств свидетельствует о степени покрытия наиболее ликвидными активами банка его краткосрочных обязательств. Однако он не может считаться абсолютным критерием ликвидности, поскольку в ряде банков наличность поддерживается на относительно низком уровне в целях максимального осуществления обязательных вложений в государственные ценные бумаги, приносящие повышенный доход. Слагаемыми быстрореализуемых активов являются наличность, остатки средств на счетах в Центральном банке, у национальных и иностранных банковкорреспондентов, золото и другие быстрореализуемые активы, например, государственные ценные бумаги, в которые банки обязаны помещать часть своих активов. Если величина этого показателя составляет у анализируемого банка менее 15%, то он требует к себе самого пристального внимания, особенно в странах с неустойчивой экономической обстановкой. В странах, имеющих развитые банковские системы, применяется относительно низкий размер коэффициента — 5—10%.

Возникновение у банка временных затруднений может характеризовать другой показатель — кредиты и учтенные векселя по отношению к депозитам. Если на протяжении ряда лет наблюдается пониженная динамика этого показателя, то следует сопоставить его с аналогичными показателями других банков с целью определения, является ли данный процесс общим для всех звеньев банковской системы или же он свидетельствует об ослаблении положения только анализируемого банка.

Коэффициент отношения быстрореализуемых активов к текущим обязательствам является показателем ликвидности, зависящим от стабильности вкладов клиентуры, политики Центрального банка страны по отношению к обязательным резервам по привлеченным коммерческим банкам депозитам. Этот показатель также зависит от возможностей Центральных банков по оказанию помощи коммерческим банкам, подвергшимся массовому оттоку привлеченных средств.

315

поскольку пока нет общепринятого его уровня. Однако в любом случае размер показателя на уровне 50% может считаться удовлетворительным.

Коэффициент отношения кредитов к депозитам относится к числу наиболее важных, поскольку основой банковского дела является предоставление кредитов за счет привлеченных средств с целью получения прибыли на разнице между получаемыми и уплачиваемыми процентами. Чем выше этот показатель, тем больше риски банка, но и выше его доходы (если только полученная прибыль не поглощается выплатой процентов по привлеченным ресурсам и покрытием убытков по операциям с ценными бумагами и валютным операциям). В данном случае банки сами определяют уровень коэффициента, который не вызвал бы беспокойства у вкладчиков и акционеров, соответствовал бы требованиям органов банковского контроля и был бы достаточно высоким, чтобы обеспечивать необходимый уровень прибыли. Однако и величина коэффициента зависит от типа банка, его задач, структуры клиентуры, его ориентации и политики, общего состояния национальной экономики и политической обстановки в стране. Принято считать, что банки, у которых этот показатель составляет 75% и более, излишне увлекаются кредитными операциями, хотя некоторые из наиболее солидных и устойчивых банков имеют именно такие показатели, а менее устойчивые в финансовом отношении банки с показателями в 45—65% не пользуются особым доверием. Коэффициент свидетельствует о соотношении привлечения ресурсов и их направления в кредитные операции, но не отражает вероятность погашения заемщиками полученных от банка кредитов, сроки которых и качество рисков являются важными компонентами рассматриваемого показателя.

Для банков, активно проводящих операции на денежном рынке, рассчитываются следующие коэффициенты.

Коэффициент размещения в банках привлеченных средств от банков показывает, в какой мере банк, привлекающий средства с денежного рынка, возвращает их в рыночный оборот через переразмещение.

В случае значительного разрыва между объемами этих операций по активу и пассиву банковского баланса (сумма активов значительно меньше пассива) становится ясно, что банк предоставляет большую часть кредитов за счет средств, привлеченных от своих корреспондентов. В данном случае возникает вопрос о сроках привлечения и размещения средств. Так, при высокой стоимости

316

привлеченных средств банки не стремятся кредитовать первоклассных клиентов на сроки, превышающие сроки соответствующих депозитов. Это делается для того, чтобы обеспечить достаточную разницу между процентами, уплачиваемыми по привлекаемым ресурсам и ставкой по предоставленным кредитам.

Коэффициент привлеченных от банков ресурсов к капиталу служит индикатором привлечения средств для банков, активно работающих на денежном рынке. Как правило, сумма таких ресурсов многократно превышает акционерный капитал особенно тогда, когда обязательства по привлеченным депозитам не были переразмещены у других банков, а использовались на среднесрочное кредитование клиентуры.

Коэффициент потенциального снижения уровня "рискованных" активов, основной целью которого является определение степени нужного сокращения объема рискованных активов для обеспечения банку возможности покрыть свои обязательства перед вкладчиками и другими кредиторами, имеющими преимущество в удовлетворении своих требований. В данном случае банковские активы могут быть подразделены, вопервых, на преимущественно резервные активы или полностью связанные с обеспечением ликвидности банка, вовторых, на активы с минимальным риском или призванные обеспечивать ликвидность, втретьих, на рискованные активы или ориентированные на получение необходимой и достаточной для нормальной деятельности банка прибыли.

Для расчета указанного показателя единственными активами с минимальным риском, размер которых может быть заранее уточнен, чаще всего являются инвестиции в правительственные ценные бумаги (сроком до пяти лет). Поскольку основная часть "рискованных" активов приходится на кредитные операции банков и учет векселей, то на основе этого показателя можно иметь информацию о качестве портфеля подобных операций. Такие данные могут быть получены только в результате тщательного изучения кредитной политики и кредитного портфеля анализируемого банка, с учетом доклада аудиторов.

Коэффициент изъятия депозитов, характеризующий степень покрытия преимущественно ликвидными активами и активами с минимальной степенью риска общей суммы депозитов и краткосрочных займов. Данный коэффициент можно выразить следующим образом: наличность + активы с минимальной степенью риска — законодательно установленные резервы/ общая сумма депозитов и краткосрочных займов — законодательно установленные резервы для покрытия отлива депозитов. Результат в процентах отражает степень изъятия депозитов и полного погашения краткосрочных кредитов, которая окажется возможной банку при данном уровне ликвидности.

При сравнении всех ранее рассмотренных показателей за определенный период времени с аналогичными показателями других банков одной и той же банковской системы, можно получить достаточно достоверное представление об уровне и критериях

317

ликвидности изучаемого банка. При этом в ряде стран рыночной экономики банки обязаны поддерживать коэффициенты ликвидности не ниже определенного уровня, называемого нормой ликвидности. Нормы ликвидности в одних странах устанавливаются органами банковского контроля, в других — банковским законодательством. Их величина определяется с учетом накопленного опыта работы и конкретных местных условий. Оценка уровня ликвидности банка достигается путем сопоставления значения коэффициентов ликвидности конкретного банка с установленными нормами. Поддержание ликвидности на требуемом уровне осуществляется при помощи проведения определенной политики банков в области пассивных и активных операций, вырабатываемых с учетом конкретных условий денежного рынка, специфики клиентуры, особенностей выполняемых операций, возможностей выхода на новые рынки и развития банковских услуг.

В целях безопасного и ликвидного ведения банковского дела Национальный банк Республики Беларусь с 1 апреля 1993 г. ввел новые правила регулирования деятельности банков в области ликвидности, платежеспособности и крупных рисков, приближенные к стандартам ЕЭС, а также формы отчетности для расчета этих показателей. В дальнейшем эти правила изменялись и претерпели ряд изменений в области расчета коэффициентов. Так, в конце 1995 г. Национальный банк Республики Беларусь принял "Правила регулирования деятельности банков в области платежеспособности, ликвидности и крупных рисков", в соответствии с которыми были установлены следующие значения экономических нормативов, рассчитанных в целом по балансу банка:

1) коэффициент платежеспособности (Ki) — не менее 10%;

2) коэффициент краткосрочной ликвидности (Ка) — не менее 1,0;

3) максимальный размер риска на одного заемщика (Kg),включая межбанковский кредит,— не более 20% собственного капитала банка.

При этом на кредиты, выданные под обеспечение ценных бумаг Правительства и Национального банка Республики Беларусь, норматив максимального размера риска не распространяется.

Общий объект гарантий и поручительств, выданных банком в погашение обязательств других юридических лиц, не должен превышать 100% собственного капитала банка (при определении соответствия общего объема гарантий и поручительств в данный объем не включаются гарантии и поручительства, выданные под встречные гарантии иностранных первоклассных банков и международных финансовых организаций.

4) размер межбанковского кредита (как предоставленного, так и привлеченного) — не более 100% собственного капитала банка.

При определении коэффициентов платежеспособности и максимального риска на одного заемщика учитывается собственный капитал, представляющий собой оплаченный (зарегистрирован

318

ный) уставный фонд банка, созданные за счет прибыли другие фонды банка, нераспределенную прибыль за минусом иммобилизованных средств и суммы недоначисленного резерва на возможные потери по сомнительным долгам.

Коэффициент платежеспособности (Ki) — это соотношение между размером собственного капитала банка и суммой его активов, взвешенных аа степень риска. В данном случае итог активов, взвешенных на степень риска, представляет собой знаменатель коэффициента платежеспособности. При этом активные операции дифференцированы на активы, не имеющие риска и поэтому освобожденные от требований платежеспособности, и на активы, имеющие риск возможного невозврата. По степени риска вложений и возможной потери части стоимости активы классифицируются следующим образом:

Степень риска, %

Статьи

О Средства ва корреспондентском и на резервном счетах в Национальном банке; ценные бумаги Правительства; ценные бумаги Национального банка; кредиты, выданные под гарантии или залог ценных бумаг Правительства, Национального банка, под мобилизационные резервы; долгосрочные кредиты на пополнение собственных оборотных средств предприятий и организаций, выданные Национальным банком; касса и приравненные к ней средства; рублевые кредиты под залог валюты или рублевых и валютных депозитов

20 Средства на корсчетах у других банков; кредиты, выданные под гарантию банков; межбанковские кредиты до востребования и с договорными сроками погашения; активные остатки на контокоррентных счетах; пролонгированные межбанковские кредиты

50 Гарантиями поручительства, выданные банком в погашение обязательств других юридических лиц

70 Кредиты, выданные под залог имущества и других товарноматериальных ценностей

100 Кредиты, ранее выданные под договора страхования; поручительства физических лиц, гарантии или поручительства юридических лиц; пролонгированные (кроме межбанковских) и все просроченные кредиты; прочие кредиты, не вошедшие в число вышеперечисленных; здания и другие основные и оборотные фонды; участие в хозяйственной деятельности предприятий, по которой банк получает процент от результатов работы; прочие активы

Принцип расчета ликвидности состоит в сопоставлении ликвидных активов с определенными пассивами, т. е. фактической ликвидности с требуемой. Фактическая ликвидность — это имеющиеся ликвидные активы для оплаты долговых обязательств в срок погашения или до востребования в зависимости от обстоятельств.

319

К ликвидным активам относятся:

Касса я првраввенвые к вей средства

Остатки на корреспондентских счетах в Национальном банке

100% от балаясовов суммы

Межбанковские кредиты:

100% от балансовой суммы 80% от балансовой суммы

80% от балансовой суммы 50% от балансовой суммы 0% от балансовой суммы

Ценные бумаги Правительства 100% от балансовой суммы 5 Ценные бумаги Национального банка 100% от балансовой суммы

Требуемая ликвидность — это сумма ликвидных активов, которую необходимо хранить банку, чтобы он мог оплачивать свои долговые обязательства при их востребовании. Она определяется по сумме пассивов до востребования, взвешенных на риск возможного одновременного снятия средств по ним. Национальным банком Республики Беларусь установлены два требования или риски в 20 и 60 процентов одновременного снятия по пассивам до востребования:

20% от балансовой суммы

Остатки ва расчетвых в текущих счетах юридических лип

Вклады и депозиты до востребования

20% от балансовой суммы

Средства на корреспондентских счетах 20% от балансовой суммы

других банков

Кредиты до востребования, купленные у 60% от балансовой суммы

других банков

5 Депозиты других банков до востре 60% от балансовой суммы

бования

На пассивное сальдо по корсчету банка в Национальном банке, а также на привлеченные межбанковские ресурсы с просроченными сроками возврата, установлен риск возможного снятия 100%.

Коэффициент ликвидности (Кз) характеризует соотношение

320

активов банка сроком погашения до 12 месяцев и обязательств банка со сроком исполнения до 12 месяцев.

Максимальный размер риска на одного заемщика (Кз) представляет собой отношение совокупной задолженности одного заемщика банку по полученным ссудам (включая дочерние предприятия и организации, связанные с ним посредством долевого участия), плюс 50% суммы забалансованных обязательств, выданных банком в отношении этого заемщика, к собственному капиталу банка. Из общей суммы обязательств заемщика исключаются:

1) ранее полученные кредиты на пополнение собственных оборотных средств;

2) кредиты, выданные под гарантии Правительства, Национального банка РБ под залог правительственных ценных бумаг и Национального банка РБ.

3) гарантии и поручительства, выданные под встречные гарантии иностранных первоклассных банков и международных финансовых организаций.

Кредит, у которого размер риска на одного заемщика превышает 15 процентов собственного капитала банка, рассматривается в качестве "крупного". Суммарный остаток задолженности по всем "крупным" кредитам с учетом забалансовых обязательств не должен превышать, восьмикратного размера собственного капитала банка. Если сумма всех "крупных" кредитов, включая межбанковские кредиты, превысит установленный восьмикратный размер собственного капитала до 50 процентов, то требования по платежеспособности удваиваются (коэффициент Ki должен быть не менее 20 процентов), если превысит норму более чем на 50 процентов, то требования по платежеспособности утраиваются (коэффициент Ki должен быть не менее 30 процентов).

Контроль за соблюдением максимального риска на одного ссудозаемщика осуществляется ежедневно. О всех выдачах "крупных" кредитов банки незамедлительно ставят в известность Главное управление НБ РБ по месту нахождения корреспондентского счета с указанием наименования заемщика, даты выдачи и погашения, суммы кредита, совокупной задолженности по данному заемщику, вида обеспечения кредита.

Под размером межбанковского кредита понимается отношение остатка задолженности по рублевым и валютным кредитам (как предоставленным другим банкам, так и привлеченным от других банков) к собственному капиталу банка на конкретную дату. При этом учитываются:

а) операции с ценными бумагами (векселями, депозитными сертификатами);

б) предоставление временной финансовой помощи другим банкам;

в) активные остатки (овердрафт) по корсчетам банковнерезидентов;

г) 50% выданных гарантий другим банкам.

321

Предельный размер как предоставленных, так и привлеченных межбанковских кредитов составляет 100% от собственного капитала банка на начало и конец операционного дня. Требования по соблюдению банками предельного размера привлеченных межбанковских кредитов не распространяется на кредиты, полученные филиалами от головных банков, кредиты от банковнерезидентов, Международного валютного фонда, Мирового банка реконструкции и развития, под гарантию Правительства Республики Беларусь, а также на межбанковские кредиты, полученные и размещенные в Национальном банке Республики Беларусь.

Коэффициенты ликвидности и платежеспособности играют важную роль в определении финансовой устойчивости коммерческого банка, его возможности чутко реагировать на все происходящие перемены в области экономики и законодательства для того, чтобы снизить свои потери и увеличить прибыль. Поэтому повседневная работа коммерческого банка по управлению его ликвидностью направлена на самосохранение банка, условием которого является бесперебойное выполнение обязательств перед клиентами. С организационной точки зрения эта работа предполагает соблюдение соотношений отдельных групп и статей пассивов и активов баланса, зафиксированных в определенных показателях