Вопрос 57 Корреспондентские отношения между банками в РФ

Ответ

Вопрос 58

Валютные операции банков РФ

Ответ

Валютные операции:

- операции связанные с переходом права собственности и иных прав на валютные ценности, в т.ч.

- ввоз и пересылка в РФ и вывоз и пересылка из РФ валютных ценностей

- осуществление международных денежных расчетов

Операции с валютой:

1. Текущие валютные операции: переводы из и в РФ инвалюты для осуществления расчетов без отсрочки платежа по экспорту и импорту товаров, работы и услуг, а также для осуществления расчетов связанных с кредитованием экспортно-импортных операций на срок не более 180 дней; получение и предоставление фин.кредитов на срок не более 180 дней; переводы в и из РФ, дивидендов и других доходов по вкладам, инвестициям, кредитам и прочим операциям связанным с движением капитала; переводы неторгового характера, включающие переводы суммы з/п, алиментов, наследства и др. аналогичных операций.

2. Операции связанные с движением капитала: прямые инвестиции, т.е. вложения в уставные капиталы предприятий с целью привлечения дохода и получения прав на участие в управлении предприятием; портфельные инвестиции (приобретение ценных бумаг); переводы в оплату права собственности на здания, сооружения и иное имущество, включая землю и ее недра, которые относятся по законодательству страны его местонахождения к недвижимому имуществу, а также иных прав на недвижимость; представление и получение отсрочки платежа на срок более 180 дней по экспорту-импорту товаров, работ и услуг.; представление и получение финансовых кредитов на срок более 180 дней; все иные валютные операции не являющиеся текущими валютными операциями.

Перечисленные валютные операции могут проводится субъектом валютных операций. Законодательно ими могут быть: граждане РФ, лица без гражданства и иностранцы; юридические лица; иные организации не являющиеся юридическими лицами; государство.

Вопрос 59

Валютный рынок в РФ: участники, структура

Ответ

Валютные рынки - это операционные центры, где совершаются операции по купле-продаже валют на основе спроса и предложения.

Участниками валютного рынка являются: во-первых, коммерческие банки. Это не только крупные банки, но и средние, и мелкие банки, причем для всех характерна тенденция к сосредоточению операций на крупных биржах; во-вторых, небанковские финансовые учреждения: фонды хеджирования (в основном спекулятивные фонды) и пенсионные фонды (эти учреждения прямо на рынке не выступают, а используют посредничество банков. Их роль увеличивается, так как их сделки достигают крупных размеров и они не подпадают под правила по соображениям предосторожности как банковские учреждения); в-третьих, предприятия и частные лица. Крупные компании работают практически как банки и осуществляют сделки, которые не всегда связаны с удовлетворением их коммерческих потребностей. Помимо этого малые и средние компании “подпитывают” банки своими средствами; в-четвертых, брокеры, работающие на крупных биржах. Их роль постоянно меняется с учетом технологических изменений. Они всегда должны быть в состоянии предоставить банкам те услуги, которые банкиры не могут найти ни в прямых сделках с другими учреждениями, ни при использовании новой технологии (электронная котировка); и, наконец, в-пятых, центральные банки, играющие роль регулятора. Однако в системе свободной торговли интервенции центрального банка сравнительно редки и применяются для устранения беспорядочных колебаний курса.

Мотивация выхода на валютный рынок могут быть удовлетворение коммерческих целей (спотовый рынок, срочный рынок, рынок опционов, рынок финансовых фьючерсов), чистая спекуляция, а также интервенции.

“Рабочий” порядок валютных рынков можно подразделить по организации, функциям и операциям:

1. Внутренняя организация банков: составление перечня банков-контрагентов; определение степени риска на каждого отдельного контрагента; введение пределов для валютных позиций в течение и в конце дня; слежение позиций; организация бэк-офиса, ответственного за регистрацию операций, отправку подтвердительных сообщений и сообщений о перечислении средств, слежение корсчетов, бухгалтерский учет.

2. Международные рынки. Основные принципы их функционирования: быть верным данному слову; ясная формулировка цели запроса курса: цена для сделки, цена для сведения; определение обмениваемых сумм без предварительного уточнения; срок действия предложенного для сделки курса: обычно несколько десятков секунд, за исключением специального указания котировщика; немедленное письменное подтверждение сделок телексом, факсом или через систему СВИФТ; разрешение споров; введение кодексов профессиональный этики.

3. Ход биржевого дня на международных рынках: открытие: анализ полученной и ожидаемой информации, рассмотрение эволюций валютных курсов после закрытия предыдущего дня, контакты с уже действующими биржами для того, чтобы понять обстановку дня; образование первых курсов; твердая или неустойчивая котировка; арбитражи; отношения с клиентами; ведение валютной позиции.