Характеристика и структура финансовой системы государства

1.2.1. Финансовая система и ее структура

Распределение и перераспределение валового внутреннего продукта и национального дохода государство осуществляет с помощью специальных финансовых институтов, которые в общем итоге составляют финансовую систему.

Финансовая система — это совокупность обособленных, но взаимосвязанных сфер и звеньев финансовых отношений и соответствующих им финансовых органов, обеспечивающих образование, распределение и использование централизован­ных и децентрализованных фондов денежных средств.

Финансовая система включает финансовые отношения, относящиеся к базису общества. Финансовый аппарат — часть общегосударственного управленческого аппарата, на который возложено управление финансовой системой страны (над­стройка общества).

По своей роли в процессе расширенного воспроизводства финансовая система подразделяется на общегосударственные (централизованные) финансы, финансы учреждений, органи­заций (децентрализованные финансы) и финансовый рынок (рис. 1.3).

Внутри каждой сферы, исходя из специфики финансо­вых отношений, выделяют звенья. Каждое звено финансо­вой системы имеет свои конкретные задачи, особую об­ласть функционирования. При этом функции и структура финансовой системы изменяются в зависимости от поли­тического устройства государства и уровня его экономиче­ского развития.

Рис. 1.3. Финансовая система Республики Беларусь

Основным принципом построения финансовой системы является демократический централизм, представляющий со­бой сочетание демократизма с централизмом.

Согласно Конституции Республики Беларусь руководство финансовой системой страны сосредоточено в руках высших органов государственной власти и органов государственного управления. В компетенцию этих органов входит утверждение государственного бюджета Республики Беларусь и отчета о его исполнении, установление налогов и доходов, поступающих на образование республиканского и местных бюджетов, управление банками, руководство денежной и кредитной си­стемой, организация страхового дела, заключение и предо­ставление займов.

1.2.2. Общегосударственные финансы

Ведущим звеном финансовой системы являются общего­сударственные финансы.

Общегосударственные финансы — это система денежных от­ношений, возникающих в процессе образования централизо­ванных фондов денежных средств и их использования на об­щегосударственные потребности.

Именно с помощью общегосударственных финансов про­исходит перераспределение национального дохода между производственной и непроизводственной сферами, отрасля­ми экономики, внутри отраслей народного хозяйствования, между регионами страны, населением и государством.

Подавляющая часть национального дохода создается в от­раслях материального производства. Однако общество нужда­ется не только в станках, машинах, оборудовании, продоволь­ственных и непродовольственных товарах и т.п., но и в эффек­тивном медицинском обслуживании, образовании, социаль­ной защите, где национальный доход практически не создается. Вот и возникает необходимость часть националь­ного дохода, созданного в сфере материального производства, перераспределять в пользу непроизводственной сферы.

Но и сфера материального производства по своей структу­ре довольно разнообразна. Здесь есть и высокоэффективные, и низкорентабельные (не по своей вине) производства.

В силу разных причин организации размещены по терри­тории страны крайне неравномерно: в одних регионах образу­ются как бы излишние доходы (регионы-доноры), в других их явно не хватает (дотационные регионы). Возникает необходи­мость перераспределения национального дохода между регио­нами страны.

Население страны также принимает участие в покрытии расходов правительства путем уплаты в бюджет подоходного налога, налога на недвижимость, земельного налога, т.е. пере­дает часть своих доходов на общегосударственные потребности.

Общегосударственные (централизованные) финансы вклю­чают такие звенья, как государственный бюджет; бюджетные и внебюджетные фонды; фонд государственного имуществен­ного, личного и других видов страхования; государственный кредит.

1.2.3. Финансы организаций

Финансы организаций — базовое, исходное звено финансо­вой системы. Именно в организациях в процессе материаль­ного производства создается значительная доля национально­го дохода страны — главного источника формирования фи­нансовых ресурсов. От состояния финансов организаций во многом зависит общее финансовое положение страны.

В условиях рыночных отношений организации осущест­вляют свою деятельность на началах коммерческого расчета, при котором ее расходы должны покрываться за счет собствен­ных доходов. Главным источником производственного и соци­ального развития трудовых коллективов становится прибыль.

Организации стали обладать реальной финансовой незави­симостью, самостоятельно распределяют выручку от реализа­ции продукции, по своему усмотрению распоряжаются при­былью, формируют производственные и социальные фонды, изыскивают необходимые для инвестирования средства, ис­пользуют в том числе и ресурсы финансового рынка.

Субъекты хозяйствования стали свободны от мелочной опеки со стороны государства, но вместе с тем резко повыси­лась их ответственность за экономические и финансовые ре­зультаты работы.

Финансы организаций неодинаковы по своей роли в про­цессе расширенного воспроизводства и подразделяются на

финансы организаций материального производства и финансы

организаций и учреждений непроизводственной сферы.

Решающую роль в экономике страны играют финансы ор­ганизаций материального производства, которые непосред­ственно обслуживают производство. Именно здесь создается значительная часть финансовых ресурсов организаций, за счет которых в основном формируются доходы бюджета.

Финансы организаций неоднородны по своему составу и могут классифицироваться по различным признакам.

Так, в зависимости от отраслевой принадлежности финан­сы организаций материального производства включают фи­нансы организаций промышленности, сельского хозяйства, строительства, связи, грузового транспорта, торговли, загото­вок и других отраслей народного хозяйства.

Финансы организаций и учреждений непроизводственной сферы включают финансы образования, культуры и искус­ства, здравоохранения и физической культуры, науки и науч­ного обслуживания, коммерческих страховых и других учреж­дений.

В зависимости от формы собственности в составе финан­сов организаций можно выделить финансы учреждений и орга­низаций, основанных на государственной форме собственности, и финансы учреждений и организаций, основанных на частной форме собственности.

Ведущее место в системе финансов организаций занимают финансы субъектов хозяйствования, основанных на государ­ственной форме собственности.

1.2.4. Финансовый рынок

Переход к рыночной экономике предполагает резкое по­вышение роли денег. Из инструмента счета и соизмерения за­трат они превращаются в самостоятельный фактор развития производства, выявления общественных потребностей, в средство реализации экономических интересов всех субъектов экономической жизни. Деньги на развитом рынке сами стано­вятся объектом купли-продажи, на основе чего возникает осо­бый сектор рыночного хозяйства, обслуживающий оборот платежных средств, кредитов и ценных бумаг. Оборот ценных бумаг и составляет финансовый рынок.

Финансовый рынок — это совокупность экономических от­ношений, связанных с распределением и перераспределением финансовых ресурсов, куплей-продажей временно свободных денежных средств и обращением ценных бумаг. Он образуется как результат определенного развития товарного, кредитного и денежного рынков и является сложным и чутким механиз­мом регулирования хозяйственных связей, превращается в индикатор экономического положения страны и отдельных отраслей хозяйства. Его естественной предпосылкой является упорядоченный товарный рынок, т.е. сбалансированность спроса и предложения по товарам и услугам любого вида и на­значения. Пока не будет достигнуто такое равновесие, само­стоятельное значение денег останется очень низким. Товар будут предпочитать деньгам, а у большинства хозяйствующих субъектов не возникнет заинтересованности в том, чтобы «деньги делали деньги», поскольку свободные денежные ре­сурсы для них важны как средство приобретения товаров, а не увеличения денег.

Объектами отношений на финансовом рынке выступают денежно-кредитные ресурсы и ценные бумаги. Субъектами отношений являются государство, организации различных форм собственности и отдельные физические лица.

Функции финансового рынка: перераспределение денеж­ных средств между отраслями и сферами рыночной деятель­ности; перевод сбережений из непроизводственной сферы в производственную; финансирование дефицита бюджета на неинфляционной основе.

Основными элементами финансового рынка являются де­нежный рынок, кредитный рынок, рынок ценных бумаг, кото­рые тесно взаимосвязаны. Так, увеличение объема свободных денежных средств, находящихся в распоряжении организаций и населения, ведет к расширению рынка кредита и ценных бумаг. И наоборот, выпуск ценных бумаг снижает потребность в финан­сировании экономики за счет кредитов и аккумулирует времен­но свободные денежные средства инвесторов.

Денежный рынок — это рынок платежных средств, включающий не только наличные деньги, но и безналичные платежные средства, в числе которых краткосрочный банков­ский кредит (со сроком до одного-двух месяцев).

В основе кредитного рынка лежит экономический ме­ханизм, обеспечивающий перераспределение денежных средств (капиталов) путем их предоставления владельцами в ссуду на условиях платности, срочности и возвратности. Кредит играет важную роль в процессе формирования эффективной структу­ры производства, ускорения кругооборота оборотных произ­водственных фондов и фондов обращения, а также сокраще­ния в целом продолжительности воспроизводственного цикла. Он является важным средством государственного регулирова­ния экономики. Посредством таких финансовых инструмен­тов, как ставка рефинансирования, объем предоставления кре­дитов, льготные кредитные ставки и правила участия в кредит­ных аукционах, государство регулирует кредитный рынок.

Государство в законодательном порядке определяет цели, на которые могут выдаваться кредиты. Банковские кредиты направляются на увеличение основного и оборотного капи­тала хозяйствующих субъектов, накопление сезонных (вре­менных) запасов товарно-материальных ценностей, незавер­шенного производства, готовой продукции и товаров, на вы­куп государственного имущества, удовлетворение потреби­тельских нужд граждан при несоответствии поступлений и платежей в процессе кругооборота собственного капитала. Не допускается использование кредита на покрытие убытков и бесхозяйственности, организаций. Банки должны осущест­влять постоянный контроль за целевым использованием кре­дита.

Важнейшим элементом финансового рынка является ры­нок ценных бумаг.

Ценные бумаги — документы, удостоверяющие выраженные в них и реализуемые посредством предъявления или передачи имущественные права или отношения займа владельца цен­ной бумаги по отношению к эмитенту.

Основными ценными бумагами являются акции и облига­ции. Покупатели акций становятся совладельцами акционер­ного общества и имеют право получать доход на акции и в определенных условиях участвовать в управлении акционер­ным обществом. Кроме основных ценных бумаг существуют вторичные. К этой группе ценных бумаг относятся опционы, фьючерсы, варранты и т.п.

По характеру движения ценных бумаг фондовый рынок делит­ся на первичный и вторичный. На первичном рынке продаются и покупаются ценные бумаги новых выпусков. На вторичном рынке продаются и покупаются ранее размещенные ценные бумаги, про­исходит перелив капитала из одних отраслей экономики в другие, из одних акционерных обществ внутри отрасли в другие.

По способу организации фондовый рынок подразделяется на организованный (биржевой) и перераспреде­ленный (внебиржевой).

Контрольные вопросы

1. Что включает понятие финансовой системы?

2. На каких принципах построена финансовая система?

3. Однозначны ли понятия финансовой системы и финансового ап­парата?

4. Какие звенья включает финансовая система?

5. Что означает понятие государственного бюджета?

6. Что такое страхование?

7. Чем обусловлена необходимость страхования?

8. Какие функции выполняет страхование и в чем их сущность?

9. Какие особенности характерны для страхования?

10. В чем сущность государственного кредита?

11. Чем обусловлена необходимость государственного кредита?

12. В чем сущность финансов организаций и почему они являются исходным звеном финансовой системы?

13. Что такое финансовый рынок?

14. Каковы предпосылки возникновения финансового рынка?

1.3.