Функция БЗ(ставка; кпер; выплата; нЗ; [тип])7

Пример 1.5

Определить будущую величину вклада в 10 ООО ден.ед., помещенного в банк на 5 лет под 5% годовых, если начисление процентов осуществляется:

а) раз в году; б) раз в полгода; в) раз в квартал; б) раз в месяц.

=БЗ (0 , 05; 5; 0; -10 ООО) (Результат: 12 762,82)

=БЗ (0,05/2; 5*2; 0; -10 000) (Результат: 12 800,85) =БЗ (0 ,05/4 ; 5*4; 0; -10 000) (Результат: 12 820,37) =БЗ(0,05/12; 5*12; 0; -10 000) (Результат: 12 833,59).

Обратите внимание на способы задания аргументов. Значение процентной ставки (аргумент ставка) обычно задается в виде десятичной дроби: 5% — 0,05; 10% — 0,1; 100% — 1 и т.д.8

Если начисление процентов осуществляется т раз в году, аргументы необходимо откорректировать соответствующим образом:

г = г/т и n = п х т.

Аргумент начальное значение - нз здесь задан в виде отрицательной величины (—10 000), так как с точки зрения вкладчика эта операция влечет за собой отток его денежных средств в текущем периоде с целью получения положительной величины (12 762,82) через 5 лет.

Однако для банка, определяющего будущую сумму возврата средств по данному депозиту, этот аргумент должен быть задан в виде положительной величины, так как означает поступление средств (увеличение пассивов):

=БЗ (0 ,05; 5; 0; 10 000) (Результат: -12 762,82).

Полученный же при этом результат — отрицательная величина, так как операция означает расходование средств (возврат денег банком вкладчику).

Как отмечалось выше, аргумент выплата не используется при анализе элементарных потоков, поэтому здесь и в дальнейшем он имеет нулевое значение. Его можно также задать в виде пустого параметра — ; , например:

=БЗ (0,05; 5; ; 10 000) (Результат: -12 762,82).

Особо отметим, что последний аргумент функции — тип в данном случае опущен, так как проценты в подобных операциях, как правило, начисляются в конце каждого периода.

Функция КПЕР(ставка; выплата; нз; бс; [тип])

Функция КПЕР () вычисляет количество периодов начисления процентов, исходя из известных величин Г, FV и PV.

Пример 1.6

По вкладу в 10 ООО ден.ед., помещенному в банк под 5% годовых, начисляемых ежегодно, была выплачена сумма 12762,82. Определим срок проведения операции (количество периодов начисления).

=КПЕР(0,05; 0; -10 000; 12 762,82) (Результат: 5 лет).

Соответственно при начислении процентов раз в полгода, квартал, месяц число необходимых периодов будет равно: =КПЕР (0,05/2 ; О ;-10 000;12 762,82) (Результат: 10 полугодий) =КПЕР(0,05/4;0/-10 000;12 762,82) (Результат: 20 кварталов) =КПЕР (0 , 05/12 ; 0 ; -10 000; 12 762,82) (Результат: 60 месяцев).

Следует обратить особое внимание на то, что результатом применения функции является число периодов (а не число лет), необходимое для проведения операции.