Оценка кредитоспособности клиентов банка

Процесс кредитования связан с действиями многочисленных и многообразных факторов риска, способных повлечь за собой непогашение ссуды в установленный срок. Поэтому предоставление ссуд банком заемщику обусловливает изучение кредитоспособности заемщиков.

Под кредитоспособностью ссудозаемщика понимается его способность погасить долговые обязательства перед коммерческим банком по ссуде и процентам по ней в полном объеме и в срок, предусмотренный кредитным договором.

Анализ кредитоспособности ссудозаемщика включает целый ряд методов, важнейшими из которых являются:

• сбор информации о клиенте;
• оценка кредитного риска;
• оценка финансовой устойчивости клиента на основе системы

финансовых коэффициентов;

• оценка кредитоспособности на основе индекса Альтмана;
• анализ денежных средств.

Наибольшее распространение в практике российских коммерческих банков получило использование метода оценки финансовой устойчивости клиента на основе системы финансовых коэффициентов (табл. 3.2), которые объединяются, как правило, в четыре группы. Показатели каждой группы отличаются большим разнообразием, но в основном включают финансовые коэффициенты. Финансовые коэффициенты рассчитываются на основе данных бухгалтерской отчетности клиента за предшествующие отчетные периоды (месяц, квартал, полугодие, год) или прогнозных значений показателей бизнес-плана.

Оценка финансовой устойчивости клиента на основе системы финансовых показателей

А.

В качестве дополнительных характеристик при анализе кредитоспособности используются следующие показатели:

• уровень делового риска;
• длительность и размер просроченной задолженности различными коммерческими банками;
• стояние дебиторской и кредиторской задолженности и их соотношение;
• оценка менеджмента и др.

В практике российских коммерческих банков основные и дополнительные показатели используются в самых различных комбинациях, причем состав основных показателей, как правило, остается неизменным длительный период, в то время как состав дополнительных показателей подвержен более частому изменению.

Поскольку основные и дополнительные показатели в отдельные периоды для конкретного банка имеют разную значимость, то анализ кредитоспособности предполагает использование метода рейтинговой (балльной) оценки. Применение этого метода позволяет охарактеризовать финансовое состояние заемщика с помощью синтезированного показателя - рейтинга, выраженного в баллах. Класс заемщика устанавливается по сокращенному кругу финансовых коэффициентов, так как многие показатели дублируют друг друга.

Каждый коммерческий банк использует свою, в определенной степени оригинальную методику, способствующую адекватной оценке потенциальных заемщиков. Система рейтинга утверждается кредитным комитетом на основе выбранной банком стратегии развития, причем каждому показателю присваивается индивидуальный рейтинг с учетом отраслевой принадлежности клиента и других специфических особенностей его деятельности.

Сумма баллов по рейтингу (Б) рассчитывается по следующей формуле:

n

Б = У Ре. X Кл.,

I              I"

і

где Рєі - рейтинг i-го показателя;

Клі - классность i-го показателя;

n - количество показателей; i - показатель.

По результатам рейтинговой оценки определяется класс кредитоспособности клиента. Например, I класс присваивается при 100-150 баллах, II класс - при 151-250 баллах, III класс - при 251-300 баллах.

Анализ денежного потока - способ оценки кредитоспособности клиента коммерческого банка, в основе которого лежит использование фактических показателей, характеризующих оборот средств у клиента в отчетном периоде. Этим метод анализа денежного потока принципиально отличается от метода оценки кредитоспособности клиента на основе системы финансовых коэффициентов, расчет которых строится на сальдовых отчетных показателях.

Анализ денежного потока заключается в сопоставлении оттока и притока у заемщика за период, обычно соответствующий сроку испрашиваемой ссуды.

Элементами притока средств за период являются:

1. прибыль, полученная в данном периоде;
2. амортизация, начисленная за период;
3. высвобождение средств: из запасов, из дебиторской задолженности, из основных фондов, из прочих активов;
4. увеличение кредиторской задолженности;
5. рост прочих пассивов;
6. увеличение акционерного капитала;
7. выдача новых ссуд.

В качестве элементов оттока средств выделяют:

1. уплату налогов, процентов, дивидендов, штрафов и пеней;
2. дополнительные вложения средств в запасы, дебиторскую задолженность, прочие активы, основные фонды;
3. сокращение кредиторской задолженности;
4. уменьшение прочих пассивов;
5. отток акционерного капитала;
6. погашение ссуд.

Разница между притоком и оттоком средств характеризует величину общего денежного потока.

Для анализа денежного потока берут данные как минимум за три истекших года. Если клиент имел устойчивое превышение притока над оттоком средств, то это свидетельствует о его финансовой устойчивости - кредитоспособности. Колебание величины общего денежного потока, а также кратковременное превышение оттока над притоком средств говорит о более низком рейтинге клиента по уровню кредитоспособности. Систематическое превышение оттока над притоком средств характеризует клиента как некредитоспособного.

На основе соотношения величины общего денежного потока и размера долговых обязательств клиента (коэффициент денежного потока) определяют его класс кредитоспособности. Нормативные уровни этого соотношения: класс I - 0,75; класс II - 0,30; класс III - 0,25; класс IV - 0,2; класс V - 0,2: класс VI - 0,15.

Анализ денежного потока позволяет сделать вывод об узких местах управления предприятием. Например, отток средств на предприятии может быть связан с неправильным управлением запасами, расчетами (дебиторы и кредиторы), финансовыми платежами (налоги, проценты, дивиденды).

Анализ делового риска как еще один из способов оценки кредитоспособности клиента связан с кругооборотом фондов заемщика. Деловой риск - это риск, связанный с тем, что кругооборот заемщика может не завершиться в срок и с предполагаемым эффектом. Факторы делового риска можно сгруппировать по стадиям кругооборота фонда:

Стадия I. Создание запасов:

• число поставщиков и их надежность,
• мощность и качество складских помещений,
• соответствие способа транспортировки характеру груза,
• отдаленность поставщика,
• мода на закупаемое сырье и другие ценности и пр.

Стадия II. Производство:

• наличие и квалификация рабочей силы,
• возраст и мощность оборудования,
• загруженность оборудования,
• состояние производственных помещений и пр.

Стадия Ш. Сбыт:

• число покупателей и их платежеспособность,
• степень защиты от неплатежей покупателей,
• степень конкуренции в отрасли,
• демографические факторы, наличие проблем перепроизводства на рынке данной продукции и пр.

Оценка делового риска коммерческим банком может формализоваться и проводиться по системе скорринга, когда каждый фактор делового риска оценивается в баллах. Баллы проставляют по каждому критерию и суммируют. Чем больше сумма баллов, тем меньше риск и больше вероятность завершения сделки с прогнозируемым эффектом, что позволит заемщику в срок погасить свои долговые обязательства.

Выше рассмотренные методы оценки кредитоспособности заемщиков в основном относятся к юридическим лицам. Оценка кредитоспособности физического лица основана на соотношении испрашиваемой ссуды и его личного дохода, общей оценке финансового положения заемщика и стоимости его имущества, состава семьи, личностных характеристик, изучении кредитной истории.

Можно выделить три основных метода оценки кредитоспособности физического лица, которые учитывают перечисленные выше факторы:

1. Скорринговая оценка.

1. Модель, построенная на оценке в баллах системы отдельных показателей (табл. 3.3).
2. Модель, группирующая информацию о показателях кредитоспособности физического лица.
3. Модель скорринговой оценки, содержащая шкалу баллов, которая строится в зависимости от значения показателя кредитоспособности (табл. 3.4).

2. Изучение кредитной истории.
3. Оценка на основе финансовых показателей платежеспособности.

Таблица 3.3

Балльная оценка системы показателей

Рассмотрим более подробно модель, группирующую информацию о показателях кредитоспособности физического лица на примере одного из французских банков - «Парижский кредит», который выделяет в данной модели скорринговой оценки три раздела:

1. информация по кредиту;
2. данные о клиенте;
3. финансовое положение клиента.

Таблица 3.4

Дифференциация балльной оценки показателей кредитоспособности клиента*

Продолжение таблицы 3.3

* Панова Г. С. Кредитная политика коммерческого банка. М.: ДИС, 1997. С. 406 (приложение 19).

В первый раздел вводятся данные о служащем банка, выдающем кредит, номер досье клиента, название агентства, вид и сумма кредита, периодичность его погашения, процентная ставка без страховых платежей, дата предоставления ссуды, день месяца, выбранный клиентом для ее погашения, ответ на вопрос о необходимости страхования, абсолютный размер ежемесячного погашения ссуды со страховым платежом и без него, общий размер процентов и страховых платежей, которые будут уплачены банку.

Во второй раздел вводятся данные о профессии клиента, его принадлежности к определенной социальной группе, работодателе, чистом годовом заработке, расходах за год, стаже работы.

Третий раздел содержит сведения об остатках на текущих и сберегательных счетах клиента, соотношении его доходов и расходов.

На основе этой информации служащий банка получает заключение, можно ли выдать кредит. При отрицательном ответе агентство банка может направить клиента в свою дирекцию для дополнительного рассмотрения вопроса о возможности предоставления кредита.

В основе оценки кредитоспособности физического лица на основе финансовых показателей лежат данные о его доходах, степени риска потери этого дохода и расходах.

Платежеспособность заемщика (Р) определяется следующим образом:

Р = Др х К х t,

где Дч - среднемесячный доход (чистый) за 6 месяцев за вычетом всех обязательных платежей;

К - коэффициент в зависимости от величины Дч: при Дч в эквиваленте до 500 долл. США К = 0,3; при Дч в эквиваленте от 501 до 1000 долл. США К= 0,4; при Дч в эквиваленте от 1001 до 2000 долл. США К=0,5; при Дч в эквиваленте свыше 2000 долл. США К=0,6; t - срок кредитования, мес.

Размер ссуды и проценты не могут превышать уровень платежеспособности физического лица.

С 2004 года кредитоспособность заемщика (физического или юридического лица) может оцениваться на основе изучения кредитной истории (ФЗ «О кредитных историях» от 30.12.2004 г. № 218). Согласно закону кредитная история - это информация, состав которой определен федеральным законом, характеризующая исполнение заемщиком принятых на себя обязательств по договорам займа (кредита) и хранящаяся в бюро кредитных историй.

В ч. 2 ст. 1 Закона указано, что его целями являются: создание и определение условий для того, чтобы бюро кредитных историй могло формировать, обрабатывать, хранить и раскрывать информацию, характеризующую своевременность исполнения заемщиками своих обязательств по договорам займа (кредита); повышение защищенности кредиторов и заемщиков за счет общего снижения кредитных рисков; повышение эффективности работы кредитных организаций.

В содержание кредитной истории входит три составляющих: титульная часть; основная часть; дополнительная (закрытая) часть. Количество частей одинаково как для физических, так и для юридических лиц, но состав их разный. В состав кредитной истории включается информация о всех изменениях содержащихся в ней сведений.

Кредитная история физического лица:

1. Титульная часть:

1. ФИО, дата и место рождения,
2. паспортные данные,
3. ИНН, номер пенсионного страхования.

2. Основная часть:

1. место жительства,
2. регистрация как индивидуального предпринимателя,
3. данные о кредитах: суммы, сроки, проценты,
4. дата и сумма исполнения обязательств заемщика в полном или неполном размерах,
5. погашение займа за счет обеспечения.

3. Дополнительная (закрытая) часть:

1. источники кредитной истории,
2. пользователи кредитной истории.

Источники формирования кредитной истории представляют всю имеющуюся информацию, определенную ст. 4 ФЗ «О кредитных историях», в бюро кредитных историй на основании заключенного договора об оказании информационных услуг. Договор об оказании информационных услуг, заключаемый между источником формирования кредитной истории и бюро кредитных историй, является договором присоединения, условия которого определяет бюро кредитных историй. Кредитные организации обязаны представлять всю имеющуюся информацию, определенную ст. 4 указанного ФЗ, в отношении всех заемщиков, давших согласие на ее представление хотя бы в одно бюро кредитных историй, включенное в государственный реестр бюро кредитных историй.

Бюро кредитных историй обеспечивает хранение кредитной истории в течение 15 лет со дня последнего изменения информации, содержащейся в кредитной истории. По истечении указанного срока кредитная история аннулируется (исключается из числа кредитных историй, хранящихся в соответствующем бюро кредитных историй).

Бюро кредитных историй предоставляет кредитный отчет пользователю кредитной истории на основании договора об оказании информационных услуг, заключаемого между пользователем кредитной истории и бюро кредитных историй. Физические лица, за исключением индивидуальных предпринимателей, имеют право на получение кредитных отчетов только в случае, если они являются субъектами соответствующих кредитных историй, по которым запрашиваются кредитные отчеты.

Основная часть кредитной истории раскрывается пользователю кредитной истории только на основании запроса (в письменной форме или форме электронного документа), содержащего полную информацию о субъекте запрашиваемой кредитной истории из титульной части кредитной истории.

Дополнительная (закрытая) часть кредитной истории может быть предоставлена только субъекту кредитной истории, а также в суд (судье) по уголовному делу, находящемуся в его производстве, а при наличии согласия прокурора в органы предварительного следствия по возбужденному уголовному делу, находящемуся в их производстве, причем в порядке и на условиях, которые определяются Правительством РФ.

Пользователи кредитных историй, источники формирования кредитных историй и иные лица, получившие в соответствии с ФЗ «О кредитных историях» доступ к информации, входящей в состав кредитной истории, и (или) к коду субъекта кредитной истории, обязаны не разглашать третьим лицам указанную информацию. За разглашение или незаконное использование данной информации указанные лица несут ответственность в порядке, предусмотренном законодательством Российской Федерации.

4. Вексельные кредиты

Вексельные кредиты подразделяются на:

1. Предъявительские:

• учетные,
• залоговые.

2. Векселедательские.

Учет векселей - это покупка их банком, в результате чего они полностью переходят в его распоряжение, а вместе с ними и право требования платежа от векселедателей.

Поскольку векселедержатель, предъявивший банку векселя к учету, получает немедленно по ним платеж, т. е. до истечения срока платежа по векселю, то фактически для него это означает получение кредита от банка. Поэтому учет векселей третьих лиц банками - это один из способов предоставлении ссуд. За такую операцию банк взимает процент, который называется учетным процентом, или дисконтом. Его величина определяется по договоренности с клиентом. Учетный процент удерживается банком из суммы векселя сразу же в момент его учета (покупки). Его величина определяется по формуле:

В х Т х П

V -              ,

100 х 360

где С - сумма дисконта;

В - сумма векселя;

Т - срок до наступления платежа по векселю (в днях);

П - годовая учетная ставка процента;

360 - количество дней в году.

От хозяйствующих субъектов к учету принимаются только векселя, основанные на товарных и коммерческих сделках. Продажа последних банку сопровождается бланковым индоссаментом владельца векселя и заключением договора с банком на учет векселей. В договоре указываются общая сумма и количество принимаемых к учету векселей; величина скидки (дисконт) с вексельной суммы за каждый день, оставшийся до срока оплаты векселя; дата, по состоянию на которую векселя принимаются к учету; порядок и срок перечисления суммы учетного кредита. Заемщик-векселедержатель также предоставляет банку заверенные копии доверенностей или других документов, которые дают право тому или иному должностному лицу индоссировать векселя.

Векселя предъявляются в банк к учету с реестрами установленной формы. Записи по перечисленным в реестре векселям сличаются с реквизитами приложенных векселей. Затем векселя проверяются с точки зрения их экономической и юридической надежности. С юридической стороны контролируется правильность заполнения всех реквизитов векселей, полномочия лиц, чьи подлинники имеются на векселях, и подлинность этих подписей, а также подлинность самих векселей. Целью проверки экономической надежности векселя является установление полной уверенности его оплаты всеми индоссантами, оставившими передаточные надписи на векселе.

Специалисты отдела ценных бумаг предоставляют кредитному отделу банка заключение о ликвидности и об обеспеченности приобретаемых банком векселей. Для определения ликвидности векселей ими используется информации о рыночных котировках векселей. В случае если вексель третьего лица не котируется на рынке, то банком у векселедателя должна быть запрошена бухгалтерская отчетность на последнюю отчетную дату (баланс, отчет о прибылях и убытках). На основании представленной отчетности банком проводится анализ кредитоспособности векселедателя и оценивается величина его чистых активов. По результатам такого анализа делается вывод о ликвидности и обеспеченности данного векселя и о возможности его учета банком.

Векселя, при проверке оказавшиеся неудовлетворительными (выданными юридическими лицами, допускавшими свои векселя до протеста, являющимися неплатежеспособными, а также некоммерческие векселя хозяйствующих субъектов, неправильно оформленные и т. п.), вычеркиваются из реестра. Остальные векселя принимаются к учету с разрешительной надписью руководителя банка (или его заместителей) о сумме этих векселей на реестре, исходя из установленного в банке порядка санкционирования принятия решений о выдаче кредитов.

После этого оформляется договор с заемщиком и составляется акт приема-передачи векселей.

Ссуды под залог векселей отличаются от учета векселей, во- первых, тем, что собственность на вексель банку не переуступается, он только закладывается векселедержателем на определенный срок с последующим выкупом после погашения ссуды; во-вторых, ссуда выдается не в пределах полной суммы векселя, а только на 60-90 % их номинальной стоимости, поскольку банк должен оградить себя от потерь в случае невыкупа его предъявителем.

К принимаемым в залог векселям банки предъявляют те же требования юридического и экономического порядка, что и к учитываемым, только их передача в банк оформляется залоговым индоссаментом («Сумма в залог» или «Сумма в обеспечение»).

Выдача ссуд в России под залог коммерческих векселей в основном носит разовый характер, отражается на простом ссудном счете и оформляется кредитным договором.

При непогашении кредита в установленный срок банк имеет право на реализацию залога, т.е. при наступлении срока платежа по векселю предъявить его векселедателю и получить платеж в погашение кредита либо опротестовать вексель в случае неплатежеспособности последнего.

Векселедательским кредитом пользуются предприятия, выступающие в роли покупателей, при нехватке оборотных средств для расчетов с поставщиками продукции, товаров, услуг и невозможности из-за дороговизны оформить в банке обычный денежный банковский кредит. В таком случае банк заключает с клиентом кредитный договор в соответствии с которым заемщик в качестве кредита получает пакет собственных векселей банка- кредитора, выписанных банком на него на общую сумму, указанную в договоре (в основном эти векселя выписываются бездоходными).

Процентная ставка за векселедательский кредит устанавливается ниже ставки за обычный банковский кредит в связи с более низкой ликвидностью векселей по сравнению с деньгами.

Следует отметить, что векселедательский кредит имеет определенные границы, поскольку банки при таком виде кредитования хотя и не используют свои кредитные ресурсы, но ограничены рамками норматива ликвидности, устанавливаемого ЦБ РФ для коммерческих банков, по выпуску собственных векселей, чтобы не допустить необоснованного роста денежной массы в обращении.