Внедрение корпоративного управления и международных стандартов финансовой отчетности как взаимосвязанных элементов корпоративной стратегии банка

На рубеже XX и XXI веков активно велась работа над внедрением в практику финансового управления и отчетности коммерческих банков Международных стандартов финансовой отчетности (МСФО).

Напомним, что надлежащее корпоративное управление должно обеспечить совету директоров и менеджменту соответствующие стимулы для достижения целей, в которых заинтересованы компания и акционеры. Оно также должно способствовать осуществлению действенного контроля, поощряя тем самым более эффективное использование компанией своих ресурсов.

Международные стандарты финансовой отчетности (МСФО) - это международные бухгалтерские стандарты, целью которых является помощь инвесторам в анализе финансового состояния компании для контроля над фактическими и потенциальными инвестициями в эти компании. Для нашей страны переход на систему международной отчетности предполагает изменение базы финансового учета и отчетности[107]. Эти изменения затронут всю систему финансово-кредитных отношений, а также систему производства товаров, работ и услуг. Внедрение МСФО предполагает кардинальное изменение как во внутренней среде экономических субъектов: бухгалтерский учет, финансовый менеджмент, маркетинг и прочее, - но также и изменения во внешних связях: с контрагентами, финансовыми посредниками, государственными органами и т.д. Перемены обусловлены внедрением новых принципов, на которых основано применение МСФО. Эти принципы, или Рамочные положения, таковы:

187

1. Цель, или назначение , финансовой отчетности, которая заключается в представлении информации о финансовом положении, финансовых результатах, денежных потоках компании.
2. Пользователи финансовой отчетности, которыми являются инвесторы, персонал компании, кредиторы, поставщики, покупатели, государственные органы, общественные организации (информация о выгодах и рисках вложенных средств), а также администрация компании (информация о структуре капитала, доходов и расходов, тенденциях развития и

188

сегментах бизнеса) .

189

3. Принципы бухгалтерского учета:Непрерывность деятельности компании, что означает, что компания непрерывно функционирует; у нее нет ни намерений, ни необходимости значительно сокращать или ликвидировать свою деятельность; она намерена выполнять свои обязательства, по крайней мере, в течение 12 месяцев после окончания отчетного периода и конкретная отчетная дата устанавливается национальным законодательством или компанией самостоятельно, если это не противоречит национальному законодательству.
2. Учет по методу начисления[108] и соответствие означает, что доходы и расходы признаются по начислению (не по оплате) и учитываются в отчетном периоде их возникновения. Кроме того, доходы и расходы сравниваются за один и тот же отчетный период по взаимосвязанным операциям.
4. Качественные характеристики финансовой отчетности[109]: понятность, уместность, существенность, надежность, добросовестность, приоритет сущности над формой, нейтральность, осмотрительность, полнота, сопоставимость, своевременность. Организация должна обеспечить постоянство учетной политики, что гарантирует сравнимость финансовой отчетности за различные отчетные периоды. Изменение допустимо исключительно в целях лучшего раскрытия финансового состояния компании либо при вводе нового или изменении существующих МСФО. При этом производится расчет изменений учетной политики и их ретроспективное признание в отчетности.Показатели, раскрываемые в финансовой

192

отчетности . В их состав входят: активы, обязательства, капитал, отражаемые в балансе; доходы и расходы, отражаемые в отчете о прибылях и убытках; денежные средства и денежные эквиваленты, отражаемые в отчете о движении денежных средств; капитал, отражаемый в отчете об изменениях в капитале.

193

6. Условия признания элементов финансовой отчетности . Элементы финансовой отчетности признаются при соблюдении следующих условий: приоритет экономического содержания над юридической формой при их согласовании на основе анализа операций компании, существенность, надежная оценка, получение или утрата экономических выгод, переход права собственности, переход рисков и выгод.Оценка элементов финансовой отчетности[110].

1. Назначение финансовой отчетности напрямую связано с обязанностью компании раскрывать информацию.
2. Рамочное положение о пользователях финансовой отчетности служит во исполнение защиты прав акционеров, свидетельствует о признании прав заинтересованных лиц, и частично отражает подотчетность администрации перед правлением банка и его акционерами, создание эффективной системы внутреннего контроля и обеспечение стратегического управления банком.
3. Качественные характеристики финансовой отчетности служат подробным описанием методов, инструментов и подходах в раскрытии информации о компании.
4. Условия признания элементов финансовой отчетности определяют критерии раскрытия информации и служат созданию эффективной системы внутреннего контроля и обеспечение стратегического управления банком.

ПРИНЦИПЫКОРПОРАТИВНОГО              РАМОЧНЫЕ              ПОЛОЖЕНИЯ

УПРАВЛЕНИЯ              МЕЖДУНАРОДНОЙ              ФИНАНСОВОЙ

ОТЧЕТНОСТИ

Рисунок 13. Упрощенная схема взаимосвязи принципов корпоративного управления и рамочных положений международной

финансовой отчетности

Безусловно, полной взаимосвязи принципов корпоративного управления и МСФО нет.

Интересно, что подход к оценке эффективности корпоративной стратегии и система международных стандартов финансовой отчетности согласованы. Переоценка активов, проводимая в процессе перехода российских банков на МСФО, автоматически отражается как на величине дохода, так и на размере задействованного капитала. При анализе же бухгалтерских переменных необходимо было проводить новые перерасчеты показателей путем изменения прогнозной величины ликвидационной стоимости активов. Также показатель EVA (1) можно использовать: при оценке эффективности деятельности структурных подразделений или всего банка, при разработке оптимальной и справедливой системы премирования менеджмента, при составлении бюджетов:

EVA = ( r - k ) K = rK - kK ,              (1)

где r - рентабельность капитала, k - стоимость его привлечения,

К - капитал, инвестированный под предельный процент.

Индекс риска (RI) банка - это показатель, рассчитываемый через три переменные: ожидаемую рентабельность активов Е^ОА), отношение собственного капитала банка к размеру активов[111] САР и стандартное отклонение рентабельности активов sROA (формула 2).

RI = [E (ROA) + CAP]/ Sroa              (2)

К сожалению, российская финансовая отчетность даже после перехода на МСФО редко иллюстрирует реальные результаты деятельности банков и не позволяет получить полную информацию для вычисления EVA. Несмотря на то, что система МСФО и модель EVA согласованы, но проблема составления отчетности «для регулятора», а не для собственников и инвесторов, не позволяет в полной мере доверять результатам расчетов.

Хронология постановки задач внедрения корпоративного управления, а затем МСФО в российской банковской системе также косвенно подтверждает взаимосвязь этих систем. Россия в реформировании своей экономики объявила курс на развитие цивилизованных рыночных отношений. Это предполагает, в результате, полную ее интеграцию в мировое сообщество и процессы экономической глобализации. Для этого необходимо, чтоб участники рыночных отношений на мировом уровне, представляемые международными контрагентами и инвесторами, полностью понимали информацию, предоставляемую партнерами. Основным инструментом такого взаимопонимания служат МСФО. «С точки зрения корпоративного управления наиболее приемлемым вариантом представления финансовой отчетности для акционеров компании является применение МСФО»[112]. Поэтому качественное внедрение МСФО практически невозможно без предварительного создания системы корпоративного управления в стране, т.к. она является своего рода этической базой, диктующей правила поведения экономическим субъектам. Последним определяется неэффективность финансовой отчетности банков в современной России и ее ориентация на регуляторов, а не на собственников и инвесторов.

Указанные принципы, внедряющие их нормативные документы и стандарты, фиксируемые в соответствующих кодексах или иных подобных документах, уже существуют и в практике российских банков. При этом эффективной реализации их положения пока не получили. Их реализация нужна «не только инвесторам, но и всему бизнес-сообществу, всем предпринимателям. Принятие таких документов и следование их нормам на практике означает повышение прозрачности бизнеса, а значит и повышение доверия со стороны потенциальных партнеров, расширение перспектив развития для любого бизнеса. При этом следует ясно понимать, что для российских компаний все это означает необходимость внедрения новых стандартов информационной открытости, внесения изменений в существующие внутренние документы и разработки новых, а также превращение советов собственников в реально действующие органы управления. Соответственно менеджерам придется переосмыслить и собственную миссию и место в управлении компаниями»[113].