Регрессионные методы и способы проверки робастности, использованные в анализе

В каждом из домохозяйств, опрошенных в ходе обследования LiTS, произвольно выбранному взрослому респонденту были заданы два отдельных вопроса, связанных с предпринимательством: пытался ли он когда-либо создать свое собственное дело и удалось ли ему это сделать когда- либо в прошлом.

Все регрессии, отраженные в данных таблицах, основаны на линейно-вероятностной модели, которая рассчитывается при помощи обычного метода наименьших квадратов (ОМНК). Кроме того, для контроля робастности основных результатов применительно к используемому методу проводятся три проверки:

• оценка всех спецификаций на основе пробит-модели с использованием максимального правдоподобия;
• оценка всех спецификаций на основе линейновероятностной модели, рассчитанной при помощи двухступенчатого метода наименьших квадратов, причем ВВП на душу населения принимается как внутрисистемная переменная;
• оценка вероятности успеха, при условии попыток создать свое дело, при помощи модели отбора Хекмана.

Ниже дается краткое описание моделей оценки и допущений в основной регрессии, а также контроля робастности.

Методы регрессии

Рассчитываются следующие линейно-вероятностные модели. Данные регрессии дают результаты, аналогичные пробит-модели, но более простые для интерпретации, так как в модели ОМНК каждый из коэффициентов может

интерпретироваться как постоянный предельный эффект детерминанты вероятности итога, приведенного с левой стороны уравнений ниже:

1. Попытка,гМ = б0 + Xirk б, + Y,k б2 + Zk 63 + ?j rk
2. Успех,,м I Попыткаi,r,k = Yo+ X*i,r,k Y, + Yr,k Y2 + Z k Y3 + nUk
3. Успех,М = Po + X i,r,k P, + Yr,k P2 + Z k Рз + Yk

где Попытка,гк - это фиктивная переменная, равная 1, если респондент i из региона r в стране k пытался создать свое дело, а Успех,гк - фиктивная переменная, равная 1, если респонденту удалось открыть свое дело.

Xirk и X* rk - векторы переменных индивидуального уровня (таких, как возраст, пол, образование; см. таблицу А.4.1). Поскольку респондентам, пытавшимся создать свое дело, задавались дополнительные вопросы, X* rk содержит дополнительные переменные к Xirk: возраст во время попыток, вместо возраста во время опроса, а также фиктивные переменные, принимаемые за единицу, если потенциальный предприниматель пытался - успешно или безуспешно - заимствовать средства.

Yrk - вектор переменных регионального уровня (см. таблицу A.4.1), полученных путем расчета региональных средних величин или региональных отклонений от средних по стране значений переменных, содержащихся в LiTS.

Хотя это обследование не является репрезентативным на региональном уровне, тем не менее, средние значения могут оказаться полезными в качестве косвенных показателей, например, средний показатель попыток и успеха - в качестве показателя того, насколько предпринимательским является тот или иной регион.

Zk - вектор переменных странового уровня (см. таблицу A.4.1), которые отражают макроэкономические и общестрановые условия, с которыми, по всей вероятности, столкнутся предприниматели в момент попытки создать свое дело и в случае возможного успеха.

Контроль робастности

Помимо перерасчета основных регрессий при помощи пробит- модели используются два альтернативных метода оценки.

Подход на основе инструментальных переменных

ВВП на душу населения является потенциально внутрисистемной переменной, так как она может быть скоррелирована с пропущенными переменными, которые

не отражены в обследовании LiTS. Кроме того, между ВВП на душу населения и предпринимательством может быть обратная причинная зависимость, так как высокий уровень предпринимательства может вести к повышению дохода страны.

Для выделения внутрисистемных изменений в ВВП на душу населения результаты из таблицы 4.1 перерассчитываются при помощи двухступенчатого метода наименьших квадратов.

Коррекция Хекмана

Регрессии (1) и (2) составляют двухчастную модель. Расчеты этой двухчастной модели могут оказаться полезными для уяснения независимого воздействия объясняющих переменных на обе части предпринимательского процесса (попытки и успех). В отличие от этих регрессий, регрессия (3) объединяет оба итога и оперирует показателем общей успешности, принимая Успех,rk равным 0 для тех респондентов, которые никогда не пробовали создать свой бизнес.

С точки зрения директивных мер, интерес представляют все три спецификации регрессий. Однако оценки ОМНК регрессии (2) могут иметь погрешность выборки: так как регрессия (2) дает условную оценку вероятности того, что респондент фактически стал предпринимателем, по сравнению только с теми респондентами, которые решили попытаться создать свое дело, ее результаты могут оказаться допустимыми не для всех респондентов. Например, положительный эффект от образования отца в регрессии, оценивающей успех, при условии попыток создать дело, может просто отражать тот факт, что более обеспеченные и имеющие больше социальных связей респонденты с большей степенью вероятности будут пытаться создать свое дело. Кроме того, результаты в регрессии (2) могут иметь погрешность из-за влияния индивидуальных характеристик, которые в обследовании не учтены. Например, как видно из таблицы 4.1, респонденты, склонные к риску, с большей степенью вероятности будут пытаться создать свое дело и добиваться в этом успеха. Тем не менее, эти две выборки также могут включать в себя успешных предпринимателей, которые одновременно меньше склонны к риску и более сообразительны.

Для исправления этой погрешности выборки в регрессии (2) применяется коррекция Хекмана, принимая во внимание то, что попытка создать свое дело, вместо того чтобы считаться не зависящей от успеха в создании собственного дела, скорее является обязательным условием для такого успеха. Поскольку a priori невозможно отделить ту переменную, которая влияет только на первую часть (попытку), от второго этапа (успеха) (ограничение исключением к коррекции Хекмана), коррекция основана исключительно на допущении частного совместного распределения остатков на обоих этапах (двумерное нормальное распределение). Такой подход обычно считается нежелательным, так как дает несмещенные, но недостаточные и неточные оценки в регрессии успеха. Однако эти проблемы в данном анализе вызывают меньшую озабоченность, так как размер выборки в обследовании LiTS превышает 33 тысячи наблюдений31. Кроме того, вместо двухэтапной оценки Хекмана используется оценка максимального правдоподобия Хекмана, в силу ее большей робастности благодаря отсутствию значимого ограничения исключением32.

Эта процедура дает результаты, очень близкие к результатам регрессии (2) выше. Поэтому вполне обоснованно можно полагать, что даже со всеми оговорками результаты регрессии (2) могут использоваться для выработки рекомендаций по директивным мерам.

Таблица A.4.1

Зависимые переменные и источники

«В настоящем докладе показан регион, сильно пострадавший во время кризиса, регион с присущим ему разнообразием внутренних особенностей и замечательными анклавами предпринимательства. Кризис сопровождался масштабными и иногда приводящими в замешательство переменами в политических и экономических воззрениях. Примечательным фактом, особенно на фоне «арабской весны», является то, что во многих странах с переходной экономикой и господствующей ролью государства растущая тяга к демократии и свободному рынку сочетается с ужесточением государственной политики, в том числе и в экономической сфере».

В центре внимания

Ниже: Любуясь закатом солнца (Сербия)

Внизу слева:

Забота о детях (Азербайджан)

Внизу справа:

На стройплощадке (Босния и Герцеговина)

Ниже: Сбор фруктов (БЮР Македония)

гтт

кинеїліиня ediHeti g

Ниже: Развитие малого бизнеса (Молдова)

Внизу: В кругу друзей (БЮР Македония)

Страновые оценки

Данный раздел «Доклада о переходном процессе» содержит пострановой обзор хода реформ и макроэкономических изменений в регионе стран с переходной экономикой за период с середины

2010. года по третий квартал
2011. года. Он также включает сжатую таблицу ключевых макроэкономических показателей, в том числе прогнозы на 2011 год. Датой «отсечения» для данных и другой информации является начало октября 2011 года. Более подробные данные за прошедшие периоды наряду с текущей информацией, охватывающие структурные, институциональные

и макроэкономические изменения, находятся на веб-сайте ЕБРР: www.ebrd.com/economics.

13

И Восточная Европа и Кавказ

J

9

т

*